Основными рисками с которыми может
столкнуться предприятие являются:Снижение уровня доходности населения:
Не дополучение желаемой прибыли от внедрения мероприятий;
Отсрочка платежей по кредитам;
Потеря ликвидности и финансовой устойчивости;
Ухудшение качества оказываемых услуг;
Усиление конкуренции.
Падение покупательского спроса в летний период времени.
Для того, чтобы недопустить банкротства предприятия необходимо следить за ростом объемов продаж, направлять финансовые ресурсы на усиление рекламной деятельности, оптимизировать платежный календарь, так как выручка в 3 квартал года ниже, чем в другие кварталы, в связи с сезонностью спроса.
Вывод: основными рисками предприятия являются: снижение уровня доходности населения, усиление конкуренции, падение покупательского спроса в летний период времени, ухудшение качества оказываемых услуг. Чтобы недопустить банкротства предприятия необходимо следить за ростом объемов продаж, направлять финансовые ресурсы на усиление рекламной деятельности, оптимизировать платежный календарь, так как выручка в 3 квартал года ниже, чем в другие кварталы, в связи с сезонностью спроса.
Произведем расчет экономической эффективности от внедрения мероприятий, табл. 19.
Как показывают данные табл. 19. планируется увеличить выручку до 33585,92 тыс. руб. Хоть в 3 квартале в связи с сезонностью небольшие продажи, но все же за счет скидок планируется увеличить выручку 3 квартала на 96 тыс. руб., тем самым минимизируя убытки 3 квартала.
Рассмотрим платежный календарь на предстоящий год, табл. 20.
Так как затраты на мероприятия составили 294400 руб., а чистая прибыль предприятия в 2008 г. составила 1494,95 тыс. руб., то финансирование данных мероприятий можно произвести за счет чистой прибыли, для того, чтобы не прибегать к дополнительным кредитам.
Как показывают данные табл.20 конечное сальдо в 3 квартале отрицательно, несмотря на то, что мы за счет скидок увеличили выручку, большой выручка в 3 квартале не будет, так как в летний период наладить продажи зимних шуб хорошо, как это например, происходит зимой –невозможко. Можно лишь поднять выручку 3 квартала ненамного, для того, чтобы минимизировать убытки 3 квартала.
Так, как предприятию необходимо платить кредиты, аренду и др. платежи каждый квартал, а выручка 3 квартала невысока, необходимо оптимизировать платежный календарь.
Сделать это можно так:
• «передвинуть» расходы на более поздние сроки, а поступления – на более ранние; разделить платеж на несколько частей с разными датами исполнения;
• рассчитаться с контрагентом альтернативным способом. Например, заплатить ему товарным векселем вместо денежного;
• конвертировать одно платежное средство в другое. Так, фирма может продать банковский вексель и получить наличные денежные средства;
• договориться о кредитовании компании. При этом нужно учитывать грядущие выплаты по процентам за пользование заемными средствами.
Оптимизируем платежный календарь, для этого перенесем некоторые платежи 3 квартала в 1 или 2 кварталы. В результате этого будет сформирован новый график платежей и сальдо 3 квартала не будет отрицательным., табл.21.
Для этого платежи за кредит в сумме 73,07 тыс. руб. перенесем из 3 квартала в 1 квартал, т.е. произведем эти платежи заранее. Офисные расходы, общехозяйственные расходы и расходы на прочие мероприятия из 3 квартала перенесем во 2 квартал. В результате этого в 3 квартале доходы будут превышать расходы на 59,74 тыс. руб. и сальдо стало положительным. Таким образом, мы оптимизировали график платежей.
Проведем сравнительный анализ платежных календарей на 2008 г. и на предстоящий период, табл. 22.
Как показывает сравнительный анализ платежного плана, табл.22, в 2008 г. сальдо 3 квартала было отрицательным, это говорит о том, что не была произведена оптимизация платежного календаря, а на предстоящий период, в связи с мероприятиями, направленными на увеличение выручки предприятия и взятием лизинга, финансовые платежи были распределены таким образом, что сальдо в 3квартале, в прочем как и во всех остальных –положительное. Это следует оценить положительно.
Для того чтобы оперативно контролировать расходы компании, финансовому работнику необходимо ежедневно уточнять перечень и суммы планируемых на очередную дату платежей. При этом он не должен забывать учитывать остатки денежных средств на предыдущий день.
Если на фирме недостаточно денег для оплаты всех счетов, часть запланированных платежей можно перенести на другие дни. В соответствии с этими изменениями пересчитывают и платежный календарь. Финансовая служба должна уточнить остатки на текущий день, а также отметить проведенные платежи и поступления. Затем неисполненные обязательства переносят на будущие даты.
Далее нужно пересчитать остатки денег на следующие дни планового периода. Для этого к остатку текущего дня прибавляют ожидаемые поступления и отнимают скорректированные платежи. Расчет проводят для каждого дня планового периода.
Сформированный таким образом новый вариант платежного календаря, как и первоначальный, может оказаться несбалансированным – в нем могут появиться дни с отрицательными остатками. В этом случае календарь также необходимо «оптимизировать» .
Чтобы финансовая служба могла оперативно управлять платежами, ей необходимо каждый день получать информацию об остатках денег на счетах фирмы. Эти сведения не обязательно должны быть подтверждены документами – финансовым работникам компании гораздо важнее вовремя узнавать достоверные суммы остатков.
В зависимости от способа расчетов оперативный учет можно организовать по-разному. Несколько методов его ведения описаны в табл. 23.
Полученные данные о движении денег сотрудники финотдела обрабатывают при помощи таких способов:
• корректируют текущие остатки;
• вносят изменения в план расходов;
• фактические платежи распределяют по плановым, которые затем отмечают как осуществленные;
• разносят платежи и поступления по конкретным договорам, суммам налогов в бюджет, социальные фонды и т. д. При этом состояние взаиморасчетов с контрагентами корректируют на уже уплаченные суммы.
Таким образом, в отличие от других разновидностей финансовых планов, не существует раз и навсегда утвержденного варианта платежного календаря. Это постоянно корректируемый прогноз поступлений и расходов на каждый день планового периода. Организации он помогает поддерживать ликвидность, а финансовым работникам – эффективно контролировать денежные потоки фирмы.
Как справиться с противоречиями между потребностями и спросом на оборотный капитал:
Каждый линейный управляющий будет заинтересован в каком-либо аспекте оборотного капитала, и это будет вызывать столкновение потребностей и спроса. Задача финансового директора состоит в том, чтобы проконсультировать линейных управляющих и исполнительного директора по вопросам финансовых условий их требований и, в частности, по условиям изменений в составляющих элементах оборотного капитала.
Например, управляющий производством, может быть, захочет получить полный комплект запасных частей, чтобы предусмотреть любую случайность в механическом цехе. Точно так же он может захотеть поддерживать крупные поставки сырья для удовлетворения возможных потребностей производства, не подумав хорошенько о стоимости финансирования таких поставок. Коммерческий директор, возможно, захочет иметь большой запас готовых товаров, чтобы гарантировать выполнение любого возможного заказа, и может захотеть расширить ассортимент товаров для удовлетворения любого возможного спроса потребителей. Может быть, он пожелает расширить благоприятные условия кредита, тем самым поощряя своих покупателей и, быть может, увеличивая продажи. Однако он может игнорировать фактор отношения затрат к выгоде и возросшую вероятность безнадежных долгов.
Управление этими противоречивыми потребностями и спросом — трудная задача, так как необходимо соблюдать мотивацию и обязательства линейных управляющих. Задача финансового директора состоит в том, чтобы четко определить предпосылки изменений в составе и в уровне инвестиций в оборотный капитал. Он несет персональную ответственность только в области кредитного контроля и финансового управления.
Необходимо находить правильный баланс между подходами к инвестициям в оборотный капитал с точки зрения финансового контроля, организации сбыта и производства. Работа директора-распорядителя или исполнительного директора и заключается в том, чтобы устранять эти конфликты и достигать правильного соотношения для достижения общих целей компании. Роль финансового директора состоит в том, чтобы предоставить исполнительному директору лучшую (имеющуюся у него) информацию для обеспечения эффективного выполнения такой работы.
Вывод:
При рассмотрении платежного календаря в 2008 г. –выявили, что сальдо в 3 квартале отрицательное, для устранения отрицательного сальдо, необходимо оптимизировать платежный календарь. При планировании платежного календаря на предстоящий период платежи были спланированы таким образом, что сальдо во всех кварталах имеет положительное значение. А сущность составления платежного календаря состоит в том, чтобы избежать отрицательного сальдо, т.к. услуги данного предприятия – является сезонным спросом и в летний период времени предприятие имеет убытки. Для предотвращения этого необходимо ежегодно оптимизировать платежный календарь.
Курсовая работа на заказ без посредников, без предоплаты
